New Minimum wage likely to push states into bankruptcy — NGF

New Minimum wage likely to push states into bankruptcy — NGF

As the nation awaits the new minimum wage promised to be sent to the National Assembly by President Bola Tinubu, the burden of implementing the minimum wage may make many states bankrupt.

The Federal Executive Council, at its meeting last Tuesday, stepped down a memorandum on the report of the tripartite committee on the new minimum wage, to allow for more consultations among the federal and state governments on one part, the private sector and the labour unions on the other part.

Last Thursday, Tinubu met with the governors at the National Economic Council meeting chaired by Vice President Kashim Shettima. The meeting, which was expected to deliberate on the national minimum wage, was, however, silent on whether or not it considered the issue.

Also last Thursday, the Southern Governors’ Forum released the communiqué of its meeting held in Abeokuta, Ogun State, with the governors asking that each state should negotiate minimum wage with its workforce.

The labour unions have, however, reacted to the stance of the Ni¬geria Governors’ Forum over their overbearing influence on the minimum wage negotia¬tions.

In a document, titled, “Analysis of State FAAC inflows and state expenditure profile,” of the Nigeria Governors’ Forum Secretariat, the NGF report warned that implementing the new minimum wage could push states into bankruptcy due to increased recurrent expenditure.

READ ALSO:

FG votes N24tn for salaries as new wage begins April

According to the report, the burden of recurrent expenditure already left Abia, Ekiti, Gombe, Imo, Katsina, Kogi, Oyo, Plateau, Sokoto, Yobe, and Zamfara in deficit in 2022.

The report predicted that if the recurrent expenditure increased by 50 per cent, 13 states would fall into deficit, with only 10 remaining financially stable.

The tripartite committee’s recommendation of a N62,000 minimum wage would necessitate over a 100 per cent increase from the current N30,000, potentially leaving only a few states like Anambra, Bayelsa, Borno, Ebonyi, Gombe, Imo, Jigawa, Kaduna, Lagos, and Rivers with positive net revenues, based on the 2022 fiscal data.

A net revenue is the deduction of recurrent expenditure from the total revenue of the state. When it is positive, it means a surplus, but when negative, there is a deficit.

Also, the total revenue of states is calculated from the monthly revenue from the Federal Account Allocation Committee, internally generated revenue, aids and grants and constituency development funds.

According to the documents, sighted, Abia, with an employment size of about 58,631 workers, pays N5,837,899,980.40 as wage monthly. Anambra has a 20,541 employment size and pays N1,824,851,308.96 monthly as wages, apart from N894,480,399.62 as pension obligation and N579,694,680.33 for debt servicing.

Bayelsa boasts of 48,213 workforce, paying N5,802,435,178.58 monthly, with N1,194,528,784.40 as pension obligation and N3,535,787,992.48 as debt servicing, totalling N10,532,751,955.46 as total recurrent expenditure monthly.

Benue has about 13,366 workers in its workforce and pays N2,040,184,471.85 as monthly wage, N76,838,634.62 for pension, and N64,685,126,826.08 for debt servicing, totalling N66,802,149,932.56 monthly.

Delta has about 50,871 workers, offering N8,973,081,853.50 as wages, N1,499,886,303.39 as pension, and N72,417,433,139.00 as debt servicing, accumulating to N82,890,401,295.89 in a month.

Jigawa has about 44,831 workers in its employ and pays N2,795,662,113.02 as wages, and N345,987,843.12 as a pension, totalling N3,141,649,956.14 monthly on recurrent expenditure.

Katsina, Kwara and Niger have 19,062, 36,048 and 22,225 workers, with accumulated N139,294,944,565.27, N4,457,268,675.54 and N2,653,614,213.35 monthly recurrent expenditure respectively.

According to the document, Abia has a total recurrent expenditure of N111,983,979,958.62, against a total revenue of N147,637,730,867.73.

For Adamawa, the recurrent expenditure stands at N70,369,399,885.57, against a total revenue of N109,722,949,684.65, while Akwa Ibom boasts of a high revenue of N444,288,683,000, with recurrent expenditure of N235,144,539,000.

Of the states, Lagos has the highest total revenue, amassing N1,243,778,878,170 in 2022, with a recurrent expenditure of N621,043,036,000, followed by Delta, with N702,020,717,460.08 and a recurrent expenditure of N377,905,100,451.83.

Rivers amassed N525,588,159,714.88 in 2022, with recurrent expenditure of N186,974,715,774.87; Kaduna had a total revenue of N222,349,875,000 and expenditure of N95,987,999,472.10; Ogun, N297,249,009,626.83, recurrent expenditure of N178,519,010,628.42 and Oyo, with total revenue of N247,156,776,739.70 and recurrent expenditure of N152,077,804,384.65.

Kebbi State had the lowest total revenue in 2022, raking in N92,132,444,588.16 and spent N57,601,464,374.96 on recurrent expenditure, followed by Taraba, with a total revenue of N101,177,283,069.87 and recurrent expenditure of N75,055,201,412.62.

Aside from FAAC allocation, some states recorded poor IGR in the 2022 data compiled by the NGF Secretariat.

Zamfara State generated N6,513,960,477.20; followed by Kebbi, with N8,630,767,122.96; Taraba, N9,744,331,840.01 and Yobe State, with N9,940,554,642.00.

The IGR of Katsina (N12,821,119,042.64), Adamawa (N13,175,774,969.53), Niger (N14,427,373,136.00), Benue (N15,021,223,729.38), Plateau (N15,927,001,739.90) and Imo (N16,711,346,111.18) also showed a poor revenue standing.

Newsmen reported on October 19, 2023, that 15 states have yet to implement the N30,000 minimum wage for their workers since it was signed into law in 2019.

According to BudgiT, though the 15 states were yet to implement the minimum wage of N30,000, the 36 states of the federation grew their cumulative personnel cost by 13.44 per cent to N1.75tn in 2022 from N1.54tn in 2021.

The civil society organization, in a release, ‘The States of States Report 2023,’ highlighted that the 36 states of the federation grew their revenue by 28.95 per cent from N5.12tn in 2021 to N6.6tn in 2022.

“Put together, the IGR of the 36 states appreciated by 12.98 per cent from N1.61tn in 2021 to N1.82tn in 2022, denoting a strengthened domestic revenue mobilisation capability.

“Nonetheless, the IGR to GDP ratio remained very low at 1.01 per cent. The increase in IGR did not reflect across the board as 17 states experienced a decline in their IGR from the previous year, while 19 states recorded positive growth,” BudgIT said.

The Assistant General Secretary of the NLC, Chris Onyeka, in an interview with the News Agency of Nigeria on minimum wage and its implementation, claimed that many state governors were flouting the Minimum Wage Act and listed the states of Abia, Enugu, Bayelsa, Delta, Nasarawa, Gombe, Adamawa, Niger, Sokoto, Imo, Anambra, Taraba, Benue, and Zamfara as defaulting.

Reacting, the Enugu State chairman of TUC, Ben Asogwa, said the state commenced payment of N30,000 minimum wage and its consequential adjustment in February 2020 for state government workers, while local government workers and primary school teachers were paid 25 per cent consequential adjustment.

He, however, said Governor Peter Mbah, on assumption of office, approved the full implementation of the N30,000 minimum wage for both the LG workers and primary school teachers in the state.

Zamfara State Governor, Dauda Lawal, announced during a meeting with the leadership of the labour unions that the state would begin payment of N30,000 minimum wage effective June 2024.

65,778 Comments

  1. мостбет коэффициенты футбол Кыргызстан [url=https://mostbet45631.help]https://mostbet45631.help[/url]

  2. http://diemarketingmanufaktur.de/
    Diemarketingmanufaktur praesentiert sich als ein spezialisierte Agentur ausgerichtet auf den nationalen Rahmen Deutschlands, das bereitstellt massgeschneiderte Loesungen fuer Unternehmen und Privatpersonen, priorisierend auf Ergebnisse. Entdecken Sie mehr ueber den Link.

  3. мелбет вывод на mastercard [url=https://melbet15928.help]https://melbet15928.help[/url]

  4. как играть в lucky jet мостбет [url=https://mostbet45631.help]как играть в lucky jet мостбет[/url]

  5. мелбет ios app скачать [url=http://melbet15928.help/]мелбет ios app скачать[/url]

  6. melbet visa пополнение [url=http://melbet15928.help/]http://melbet15928.help/[/url]

  7. JosephDiz

    Домашний формат помощи рассматривают тогда, когда человеку тяжело добраться до медицинского учреждения, состояние ухудшается после нескольких дней употребления спиртного или родственникам требуется очная оценка без промедления. После осмотра становится ясно, допустима ли помощь на дому, требуется ли капельница, можно ли ограничиться наблюдением в домашних условиях или нужен другой маршрут помощи. Вопрос о том, как вызвать специалиста, нередко возникает в ситуациях, когда состояние нарастает быстро и требуется решение без откладывания. Если подобные эпизоды повторяются, дальнейшее обсуждение может касаться не только текущего состояния, но и лечения алкоголизма, работы с зависимостью и более длительной программы восстановления.
    Получить больше информации – [url=https://narkolog-na-dom-moskva-21.ru/]запой нарколог на дом москва[/url]

  8. Как [url=https://upravlenie-reputaciej-1.ru]управление репутацией[/url] работает в медицинской или юридической нише?

  9. В клинике «Ресурс Трезвости» помощь строится по принципу маршрута. Сначала решают острые вопросы — интоксикация, абстиненция, нарушения сна, нестабильность давления и пульса, выраженная тревога. Затем — формируют план на 24–72 часа, потому что именно в первые дни чаще всего происходят повторные срывы: вечером усиливается тревога, ночь проходит без сна, и человек возвращается к алкоголю или веществам «чтобы отпустило». После стабилизации клиника помогает перейти к следующему этапу — лечению зависимости и профилактике рецидива, чтобы результат не ограничивался кратким облегчением.
    Исследовать вопрос подробнее – [url=https://narkologicheskaya-klinika-orekhovo-zuevo12.ru/]narkologicheskie-kliniki-orekhovo-zuevo[/url]

  10. Bon de constater ta position sur la comparaison oprateurs historiques et nouveaux.

    a m’a fait rvaluer mes choix.

  11. Наркологическая клиника в Сергиевом Посаде — это помощь, которая начинается с понимания рисков. Важны не красивые обещания «за один час», а прогнозируемая динамика в первые сутки и понятный план на 24–72 часа. Именно в это время чаще всего происходит повторное ухудшение: днём может стать легче, но к вечеру и ночью волной возвращаются тревога и бессонница, появляются телесные симптомы отмены, и человек снова тянется к алкоголю или веществам «чтобы отпустило». Если заранее не подготовить этот период и не объяснить, как действовать, даже удачная первичная стабилизация может закончиться срывом.
    Разобраться лучше – [url=https://narkologicheskaya-klinika-sergiev-posad12.ru/]вывод наркологическая клиника[/url]

  12. Huberthiz

    Вывод из запоя на дому с быстрым облегчением в Екатеринбурге — это процедура, направленная на быстрое снятие острых симптомов алкогольного абстинентного синдрома и возвращение пациента к нормальному состоянию, включая случаи алкоголизма и наркомании. Такая услуга удобна тем, что позволяет не только эффективно справиться с зависимостью, но и избавиться от неприятных проявлений запоя, таких как головная боль, тошнота, слабость и психоэмоциональное напряжение, в комфортной домашней обстановке, при этом оказывается наркологическая помощь. Быстрое облегчение без необходимости госпитализации делает этот метод популярным среди пациентов, которым важен быстрый и безопасный результат, а при необходимости можно заказать дальнейшее кодирование или лечение в стационаре.
    Исследовать вопрос подробнее – [url=https://vyvod-iz-zapoya-na-domu-ekaterinburg-19.ru/]vyvod-iz-zapoya-na-domu-ekaterinburg-19.ru/[/url]

  13. http://hamasaesolutions.com/
    Das Team von Hamasaesolutions etabliert sich als ein professionelles Unternehmen fokussiert auf die deutsche Wirtschaftslandschaft, das ermoeglicht hochwertige Dienstleistungen fuer seine Kunden, sich auszeichnend durch auf Vertrauen und Transparenz. Entdecken Sie mehr auf dieser Seite.

  14. Основные показания для проведения процедуры:
    Детальнее – [url=https://kapelnicza-ot-pokhmelya-voronezh-4.ru/]капельница от похмелья цена[/url]

  15. cum fac retragere 1win [url=https://www.1win82406.help]cum fac retragere 1win[/url]

  16. pin-up yangi ko‘zgusi 2026 [url=https://www.pinup84537.help]https://www.pinup84537.help[/url]

  17. Запой сопровождается выраженной интоксикацией, нарушением сна, слабостью и нестабильностью работы сердечно-сосудистой системы, что характерно для алкоголизма и других форм зависимости, включая наркомании. Самостоятельный выход из этого состояния может быть затруднён и сопровождаться усилением симптомов. Медицинская помощь на дому позволяет снизить риски и начать восстановление под контролем специалиста, помогая человеку быстрее стабилизировать состояние.
    Выяснить больше – [url=https://vyvod-iz-zapoya-na-domu-sankt-peterburg-12.ru/]вывод из запоя на дому цена в санкт-петербурге[/url]

  18. Magnificent site. A lot of useful info here.
    I’m sending it to several pals ans also sharing in delicious.
    And obviously, thanks to your effort!

  19. мелбет как активировать промокод [url=www.melbet15928.help]www.melbet15928.help[/url]

  20. Charlescruse

    К основным показаниям относятся:
    Детальнее – [url=https://vyvod-iz-zapoya-v-staczionare-nizhnij-novgorod-2.ru/]быстрый вывод из запоя в стационаре[/url]

  21. Коллеги, хороший материал о том, почему SEO — это инвестиция, а не расход. В отличие от контекстной рекламы, где трафик пропадает сразу после остановки бюджета, SEO продолжает работать годами. Автор подробно разбирает техническую оптимизацию, работу с семантикой и важность качественного контента. Особенно ценно, что есть раздел про типичные ошибки. Почитайте: https://picpig.ru/2026/05/04/seo-kak-fundament-biznesa-strategii-rosta-v-uslovijah-zhjostkoj-konkurencii/

  22. http://hmh-marketing.de/
    Das Team von Hmh Marketing praesentiert sich als ein vertrauenswuerdiger Partner praesent im den deutschen Markt, das liefert hochwertige Dienstleistungen fuer alle die Ergebnisse suchen, sich auszeichnend durch auf Ergebnisse. Mehr Informationen ueber den Link.

  23. WilliamGreta

    Первичный этап, с которого начинается вывод из запоя в Тольятти, включает подробную клиническую оценку состояния пациента. В клинике «Чистый Горизонт» на этом этапе анализируются жалобы, длительность запоя и наличие сопутствующих заболеваний, способных повлиять на переносимость терапии.
    Получить дополнительную информацию – [url=https://vyvod-iz-zapoya-v-tolyatti0.ru/]вывод из запоя круглосуточно[/url]

  24. Robertwhoth

    В Хабаровске клиника «ДальМедБаланс» стала центром комплексной наркологической помощи, где пациенты могут обратиться за лечением в любое время суток. Все процедуры проводятся анонимно, без вмешательства государственных органов. Лечение осуществляется как в стационаре, так и на дому, что особенно важно при острых состояниях — запое, интоксикации, синдроме отмены. Каждое вмешательство основано на клинических показаниях и подтверждено современными стандартами наркологии.
    Выяснить больше – [url=https://narkologicheskaya-klinika-v-khabarovske0.ru/]наркологическая клиника наркологический центр хабаровск[/url]

  25. Процесс выезда врача организован последовательно и включает несколько этапов, направленных на быстрое восстановление пациента. Ниже представлена таблица с основными шагами процедуры.
    Изучить вопрос глубже – http://narkolog-na-dom-tolyatti0.ru/tolyatti-narkologicheskij-dispanser/

  26. mostbet app açılmır android [url=http://mostbet76205.help/]http://mostbet76205.help/[/url]

  27. CharlesRab

    Терапевтический процесс в стационаре строится по принципу последовательного выполнения клинических задач: диагностика, стабилизация, медикаментозная поддержка и подготовка к амбулаторному этапу. При поступлении врач проводит детальный осмотр, собирает анамнез, оценивает неврологический статус и при необходимости назначает лабораторные исследования. На основе полученных данных формируется индивидуальный протокол, учитывающий возраст, длительность интоксикации, наличие сопутствующих патологий и переносимость лекарственных компонентов. Мы применяем только сертифицированные препараты, зарегистрированные в РФ, и строго соблюдаем клинические рекомендации Минздрава, исключая псевдонаучные методики.
    Подробнее тут – [url=https://vyvod-iz-zapoya-v-staczionare-sankt-peterburg-20.ru/]вывод из запоя в стационаре в санкт-петербурге[/url]

  28. http://it-kampfhenkel.de/
    It Kampfhenkel praesentiert sich als ein vertrauenswuerdiger Partner fokussiert auf den deutschen Markt, das anbietet professionelle Begleitung fuer alle die Effizienz schaetzen, mit Schwerpunkt auf persoenliche Betreuung. Erfahren Sie mehr hier.

  29. Patricksudge

    Первичный этап лечения в наркологической клинике в Тольятти имеет диагностическое значение и определяет дальнейшую тактику медицинского вмешательства. В клинике «Гармония Волги» обследование включает клиническую оценку состояния пациента, анализ жалоб и выявление факторов риска.
    Подробнее – http://narkologicheskaya-klinika-v-tolyatti0.ru/

  30. Enriqueannen

    Помощь на дому рассматривают при состояниях, которые сопровождаются заметным ухудшением самочувствия после алкоголя. Это может быть запой на протяжении нескольких дней, тяжелое похмелье, дрожь в руках, нарушение сна, выраженная слабость, тревога, тошнота, сухость во рту, снижение аппетита и признаки обезвоживания. В таких случаях осмотр врача нужен для того, чтобы оценить тяжесть состояния и понять, безопасно ли оставаться дома.
    Подробнее тут – [url=https://narkolog-na-dom-moskva-17.ru/]вызов нарколога на дом[/url]

  31. Hey, I think your blog might be having browser compatibility issues.
    When I look at your blog in Ie, it looks fine but when opening in Internet Explorer, it has some overlapping.
    I just wanted to give you a quick heads up! Other then that, wonderful blog!

  32. Charlessmism

    К основным показаниям относятся:
    Получить больше информации – [url=https://vyvod-iz-zapoya-na-domu-sankt-peterburg-8.ru/]вывод из запоя на дому цена в санкт-петербурге[/url]

  33. ThomasOrabe

    Процедура вывода из запоя на дому включает несколько ключевых этапов, которые обеспечивают максимально быстрое и безопасное восстановление пациента. Эти этапы тщательно контролируются врачом, что минимизирует риски и помогает достичь наилучших результатов.
    Подробнее – [url=https://vyvod-iz-zapoya-na-domu-ekaterinburg-20.ru/]vyvod-iz-zapoya-na-domu-ekaterinburg-20.ru/[/url]

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *