New Minimum wage likely to push states into bankruptcy — NGF
Posted inNews Nigeria Politics

New Minimum wage likely to push states into bankruptcy — NGF

56,860Posted inNews, Nigeria, Politics6 minutes

As the nation awaits the new minimum wage promised to be sent to the National Assembly by President Bola Tinubu, the burden of implementing the minimum wage may make many states bankrupt.

The Federal Executive Council, at its meeting last Tuesday, stepped down a memorandum on the report of the tripartite committee on the new minimum wage, to allow for more consultations among the federal and state governments on one part, the private sector and the labour unions on the other part.

Last Thursday, Tinubu met with the governors at the National Economic Council meeting chaired by Vice President Kashim Shettima. The meeting, which was expected to deliberate on the national minimum wage, was, however, silent on whether or not it considered the issue.

Also last Thursday, the Southern Governors’ Forum released the communiqué of its meeting held in Abeokuta, Ogun State, with the governors asking that each state should negotiate minimum wage with its workforce.

The labour unions have, however, reacted to the stance of the Ni¬geria Governors’ Forum over their overbearing influence on the minimum wage negotia¬tions.

In a document, titled, “Analysis of State FAAC inflows and state expenditure profile,” of the Nigeria Governors’ Forum Secretariat, the NGF report warned that implementing the new minimum wage could push states into bankruptcy due to increased recurrent expenditure.

READ ALSO:

FG votes N24tn for salaries as new wage begins April

According to the report, the burden of recurrent expenditure already left Abia, Ekiti, Gombe, Imo, Katsina, Kogi, Oyo, Plateau, Sokoto, Yobe, and Zamfara in deficit in 2022.

The report predicted that if the recurrent expenditure increased by 50 per cent, 13 states would fall into deficit, with only 10 remaining financially stable.

The tripartite committee’s recommendation of a N62,000 minimum wage would necessitate over a 100 per cent increase from the current N30,000, potentially leaving only a few states like Anambra, Bayelsa, Borno, Ebonyi, Gombe, Imo, Jigawa, Kaduna, Lagos, and Rivers with positive net revenues, based on the 2022 fiscal data.

A net revenue is the deduction of recurrent expenditure from the total revenue of the state. When it is positive, it means a surplus, but when negative, there is a deficit.

Also, the total revenue of states is calculated from the monthly revenue from the Federal Account Allocation Committee, internally generated revenue, aids and grants and constituency development funds.

According to the documents, sighted, Abia, with an employment size of about 58,631 workers, pays N5,837,899,980.40 as wage monthly. Anambra has a 20,541 employment size and pays N1,824,851,308.96 monthly as wages, apart from N894,480,399.62 as pension obligation and N579,694,680.33 for debt servicing.

Bayelsa boasts of 48,213 workforce, paying N5,802,435,178.58 monthly, with N1,194,528,784.40 as pension obligation and N3,535,787,992.48 as debt servicing, totalling N10,532,751,955.46 as total recurrent expenditure monthly.

Benue has about 13,366 workers in its workforce and pays N2,040,184,471.85 as monthly wage, N76,838,634.62 for pension, and N64,685,126,826.08 for debt servicing, totalling N66,802,149,932.56 monthly.

Delta has about 50,871 workers, offering N8,973,081,853.50 as wages, N1,499,886,303.39 as pension, and N72,417,433,139.00 as debt servicing, accumulating to N82,890,401,295.89 in a month.

Jigawa has about 44,831 workers in its employ and pays N2,795,662,113.02 as wages, and N345,987,843.12 as a pension, totalling N3,141,649,956.14 monthly on recurrent expenditure.

Katsina, Kwara and Niger have 19,062, 36,048 and 22,225 workers, with accumulated N139,294,944,565.27, N4,457,268,675.54 and N2,653,614,213.35 monthly recurrent expenditure respectively.

According to the document, Abia has a total recurrent expenditure of N111,983,979,958.62, against a total revenue of N147,637,730,867.73.

For Adamawa, the recurrent expenditure stands at N70,369,399,885.57, against a total revenue of N109,722,949,684.65, while Akwa Ibom boasts of a high revenue of N444,288,683,000, with recurrent expenditure of N235,144,539,000.

Of the states, Lagos has the highest total revenue, amassing N1,243,778,878,170 in 2022, with a recurrent expenditure of N621,043,036,000, followed by Delta, with N702,020,717,460.08 and a recurrent expenditure of N377,905,100,451.83.

Rivers amassed N525,588,159,714.88 in 2022, with recurrent expenditure of N186,974,715,774.87; Kaduna had a total revenue of N222,349,875,000 and expenditure of N95,987,999,472.10; Ogun, N297,249,009,626.83, recurrent expenditure of N178,519,010,628.42 and Oyo, with total revenue of N247,156,776,739.70 and recurrent expenditure of N152,077,804,384.65.

Kebbi State had the lowest total revenue in 2022, raking in N92,132,444,588.16 and spent N57,601,464,374.96 on recurrent expenditure, followed by Taraba, with a total revenue of N101,177,283,069.87 and recurrent expenditure of N75,055,201,412.62.

Aside from FAAC allocation, some states recorded poor IGR in the 2022 data compiled by the NGF Secretariat.

Zamfara State generated N6,513,960,477.20; followed by Kebbi, with N8,630,767,122.96; Taraba, N9,744,331,840.01 and Yobe State, with N9,940,554,642.00.

The IGR of Katsina (N12,821,119,042.64), Adamawa (N13,175,774,969.53), Niger (N14,427,373,136.00), Benue (N15,021,223,729.38), Plateau (N15,927,001,739.90) and Imo (N16,711,346,111.18) also showed a poor revenue standing.

Newsmen reported on October 19, 2023, that 15 states have yet to implement the N30,000 minimum wage for their workers since it was signed into law in 2019.

According to BudgiT, though the 15 states were yet to implement the minimum wage of N30,000, the 36 states of the federation grew their cumulative personnel cost by 13.44 per cent to N1.75tn in 2022 from N1.54tn in 2021.

The civil society organization, in a release, ‘The States of States Report 2023,’ highlighted that the 36 states of the federation grew their revenue by 28.95 per cent from N5.12tn in 2021 to N6.6tn in 2022.

“Put together, the IGR of the 36 states appreciated by 12.98 per cent from N1.61tn in 2021 to N1.82tn in 2022, denoting a strengthened domestic revenue mobilisation capability.

“Nonetheless, the IGR to GDP ratio remained very low at 1.01 per cent. The increase in IGR did not reflect across the board as 17 states experienced a decline in their IGR from the previous year, while 19 states recorded positive growth,” BudgIT said.

The Assistant General Secretary of the NLC, Chris Onyeka, in an interview with the News Agency of Nigeria on minimum wage and its implementation, claimed that many state governors were flouting the Minimum Wage Act and listed the states of Abia, Enugu, Bayelsa, Delta, Nasarawa, Gombe, Adamawa, Niger, Sokoto, Imo, Anambra, Taraba, Benue, and Zamfara as defaulting.

Reacting, the Enugu State chairman of TUC, Ben Asogwa, said the state commenced payment of N30,000 minimum wage and its consequential adjustment in February 2020 for state government workers, while local government workers and primary school teachers were paid 25 per cent consequential adjustment.

He, however, said Governor Peter Mbah, on assumption of office, approved the full implementation of the N30,000 minimum wage for both the LG workers and primary school teachers in the state.

Zamfara State Governor, Dauda Lawal, announced during a meeting with the leadership of the labour unions that the state would begin payment of N30,000 minimum wage effective June 2024.

Tags:

56,860 Comments

  1. DonaldAcima
    Reply
    May 11, 2026,

    Капельница от похмелья — это медицинская процедура, направленная на быстрое устранение симптомов алкогольной интоксикации и восстановление нормальной работы организма. При выраженном похмельном синдроме самостоятельные методы часто оказываются недостаточными, поскольку не воздействуют на причины состояния. В наркологической клинике «Похмельная служба» используется инфузионная терапия с круглосуточным выездом специалиста, что позволяет начать лечение сразу после обращения.
    Подробнее – [url=https://kapelnicza-ot-pokhmelya-voronezh-7.ru/]капельница от похмелья анонимно воронеж[/url]

  2. TimothyHop
    Reply
    May 11, 2026,

    stor perde y?kama evde nas?l y?kan?r hakk?ndaki yaz?y? gercekten begendim. Suradan okuyabilirsiniz: [url=https://hobiyapma.com/articles/stor-perde-yikama-nasil-yikanir/]https://hobiyapma.com/articles/stor-perde-yikama-nasil-yikanir/[/url]

  3. DavidLon
    Reply
    May 11, 2026,

    В Тольятти клиника «АвтоГрад МедСтаб» предлагает круглосуточный вывод из запоя для пациентов любой степени тяжести состояния. Лечение проводится как в стационаре, так и с выездом нарколога на дом. При поступлении пациента специалисты оценивают жизненные показатели, уровень интоксикации, наличие сопутствующих заболеваний и составляют персональную схему терапии. Основная цель — стабилизация состояния, устранение последствий алкогольной интоксикации и предотвращение осложнений со стороны сердца, печени и мозга.
    Узнать больше – [url=https://vyvod-iz-zapoya-tolyatti0.ru/]срочный вывод из запоя в тольятти[/url]

  6. Ronaldfob
    Reply
    May 11, 2026,

    Мы собрали для вас самые захватывающие факты из мира науки и истории. От малознакомых деталей до грандиозных событий — эта статья расширит ваш кругозор и подарит новое понимание того, как устроен наш мир.
    Где можно узнать подробнее? – [url=https://life-sovet.ru/kak-bystro-oblegchit-sostoyanie-pri-pohmele/]быстрый вывод из запоя в стационаре[/url]

  7. JamesBop
    Reply
    May 11, 2026,

    Этот обзор посвящен успешным стратегиям избавления от зависимости, включая реальные примеры и советы. Мы разоблачим мифы и предоставим читателям достоверную информацию о различных подходах. Получите опыт многообразия методов и найдите подходящий способ для себя!
    Читать дальше – [url=https://perm-pb.ru/ot-detoksikacii-k-trezvosti/]наркология нижний новгород[/url]

  10. Michaeldrusa
    Reply
    May 11, 2026,

    В «ЛадаМед Выезд» при оказании наркологической помощи на дому используются современные препараты и методы дезинтоксикации. Ниже приведена таблица с основными видами терапии и их эффектами.
    Подробнее можно узнать тут – [url=https://narkolog-na-dom-tolyatti0.ru/]частный нарколог на дом[/url]

  11. Michaeltiz
    Reply
    May 11, 2026,

    Эта статья погружает вас в увлекательный мир знаний, где каждый факт становится открытием. Мы расскажем о ключевых исторических поворотных моментах и научных прорывах, которые изменили ход цивилизации. Поймите, как прошлое формирует настоящее и как его уроки могут помочь нам строить будущее.
    Познакомиться с результатами исследований – [url=https://catsway.ru/priznaki-stressa-u-koshki/]лечение запоя в стационаре санкт петербург[/url]

  12. mostbet_bipt
    Reply
    May 11, 2026,

    mostbet правила бонуса [url=https://www.mostbet58019.help]https://www.mostbet58019.help[/url]

  13. mostbet_urOt
    Reply
    May 11, 2026,

    mostbet saytda lucky jet [url=http://mostbet75681.help/]http://mostbet75681.help/[/url]

  14. melbet_wnPt
    Reply
    May 11, 2026,

    melbet онлайн казино [url=http://melbet72804.help]melbet онлайн казино[/url]

  15. Jamesoxync
    Reply
    May 11, 2026,

    Эта статья погружает вас в увлекательный мир знаний, где каждый факт становится открытием. Мы расскажем о ключевых исторических поворотных моментах и научных прорывах, которые изменили ход цивилизации. Поймите, как прошлое формирует настоящее и как его уроки могут помочь нам строить будущее.
    Читать дальше – [url=https://detki-detishki.ru/alkogolizm-v-seme-s-podrostkom.html]алкоголизм принудительно цена[/url]

  16. MatthewSoalf
    Reply
    May 11, 2026,

    Существует ряд ситуаций, при которых вызов специалиста на дом является обоснованным решением:
    Разобраться лучше – [url=https://narkolog-na-dom-nizhnij-novgorod.ru/]narkolog-na-dom-nizhnij-novgorod.ru/[/url]

  20. webdesignkummerDoIt
    Reply
    May 11, 2026,

    http://web-design-kummer.de/
    Das Team von Web Design Kummer positioniert sich als ein vertrauenswuerdiger Partner ausgerichtet auf das Publikum in Deutschland, das anbietet ganzheitliche Ansaetze fuer seine Kunden, priorisierend auf Vertrauen und Transparenz. Entdecken Sie mehr auf der offiziellen Website.

  22. mostbet_pvSn
    Reply
    May 11, 2026,

    mostbet сайт регистрация [url=www.mostbet64830.help]mostbet сайт регистрация[/url]

  24. MatthewMix
    Reply
    May 11, 2026,

    Такие состояния требуют не только лечения, но и наблюдения, поскольку динамика может меняться в течение короткого времени. Стационар позволяет минимизировать риски и обеспечить безопасность пациента. При этом услуга может предоставляться анонимно, а цена лечения зависит от состояния пациента.
    Получить дополнительную информацию – [url=https://vyvod-iz-zapoya-v-staczionare-nizhnij-novgorod-2.ru/]вывод из запоя в стационаре в нижнем новгороде[/url]

  26. CliftonAntab
    Reply
    May 11, 2026,

    Нарколог на дом в Москве: срочный выезд врача, капельницы и помощь при запое в наркологической клинике «Клиника доктора Калюжной».
    Углубиться в тему – [url=https://narkolog-na-dom-moskva-17.ru/]вызвать нарколога на дом в москве[/url]

  27. Jamesdip
    Reply
    May 11, 2026,

    После первичной стабилизации важен второй шаг — закрепление результата. Если человек просто почувствовал облегчение, но не восстановил сон, не снизил тревогу и не понял, как действовать вечером и ночью, запой часто возвращается. Поэтому клиника делает акцент на понятном маршруте: что происходит с организмом в ближайшие сутки, как меняется самочувствие, какие признаки требуют повторной оценки и как снизить риск повторного употребления.
    Углубиться в тему – http://narkologicheskaya-klinika-orekhovo-zuevo2-12.ru/

  28. StanleyNox
    Reply
    May 11, 2026,

    Необходимость обращения за наркологической помощью определяется по совокупности симптомов и их выраженности. При ухудшении состояния важно ориентироваться на объективные признаки, а не ждать самостоятельного улучшения.
    Изучить вопрос глубже – http://narkologicheskaya-pomoshh-nizhnij-novgorod-8.ru

  29. tren strategi slot online
    Reply
    May 11, 2026,

    Thank you for your awesome article. It’s hard to find reliable news
    like this. I’ve been playing slot mahjong lately and it’s highly
    recommended. Looking forward to your next
    post! Best regards.

  32. Nathannulky
    Reply
    May 11, 2026,

    Алкогольная интоксикация оказывает серьёзное влияние на организм, вызывая головную боль, тошноту, слабость и головокружение. Капельница помогает организму быстро избавиться от продуктов распада алкоголя, восстановить нормальное функционирование органов и минимизировать последствия для здоровья. Важно, что мы обеспечиваем полное наблюдение врача на протяжении всей процедуры, что помогает гарантировать безопасность пациента и максимальную эффективность лечения.
    Подробнее тут – [url=https://kapelnicza-ot-pokhmelya-ekaterinburg-8.ru/]kapelnicza-ot-pokhmelya-ekaterinburg-8.ru/[/url]

  34. mostbet_zeSn
    Reply
    May 11, 2026,

    как активировать промокод mostbet [url=https://mostbet64830.help/]https://mostbet64830.help/[/url]

  35. MichealLof
    Reply
    May 11, 2026,

    Процедура проходит под наблюдением квалифицированного врача, что минимизирует риски для здоровья пациента и помогает ускорить процесс восстановления. Важно, что такой подход позволяет избежать госпитализации, что для многих пациентов является дополнительным комфортом.
    Выяснить больше – [url=https://vyvod-iz-zapoya-na-domu-ekaterinburg-19.ru/]вывод из запоя на дому круглосуточно екатеринбург[/url]

  37. Charlespaf
    Reply
    May 11, 2026,

    Медицинская команда контролирует каждый этап лечения, отслеживая динамику и корректируя терапию при необходимости. Благодаря такому подходу удаётся добиться не временного улучшения, а устойчивого восстановления.
    Детальнее – [url=https://narcologicheskaya-klinika-v-rostove19.ru/]наркологическая клиника лечение алкоголизма[/url]

  38. Davidneeta
    Reply
    May 11, 2026,

    На каждом этапе лечения нарколог контролирует витальные показатели, оценивает динамику восстановления и при необходимости корректирует терапию. Такой подход исключает резкие перепады давления, нарушения сердечного ритма и другие побочные эффекты, часто возникающие при попытках вывести пациента из запоя без медицинского участия.
    Разобраться лучше – https://vyvod-iz-zapoya-v-rnd19.ru/rostov-vyvod-iz-zapoya

  39. Rolandojag
    Reply
    May 11, 2026,

    Соблюдение конфиденциальности в клинике «Формула Трезвости» рассматривается как значимый клинический фактор. Наркологическая клиника в Краснодаре выстраивает лечебный процесс без избыточных формальностей, что снижает уровень тревожности и повышает готовность пациента к сотрудничеству с врачом. Практика показывает, что анонимный формат способствует более точному сбору анамнеза и повышает управляемость лечебного процесса.
    Разобраться лучше – [url=https://narkologicheskaya-clinica-v-krd19.ru/]наркологические клиники алкоголизм[/url]

  41. webcrafityDoIt
    Reply
    May 11, 2026,

    http://webcrafity.de/
    Webcrafity praesentiert sich als ein erfahrene Beratung spezialisiert auf den deutschen Markt, das bereitstellt hochwertige Dienstleistungen fuer alle die Effizienz schaetzen, mit Schwerpunkt auf Ergebnisse. Besuchen Sie die Website auf dieser Seite.

  42. Victorces
    Reply
    May 11, 2026,

    В клинике «ЮгМед Наркологический Центр» лечение зависимостей включает сразу несколько направлений, каждое из которых играет важную роль в процессе восстановления. Медицинская команда подбирает сочетание методов, позволяющее безопасно вывести человека из состояния зависимости и вернуть его к нормальной жизни. В таблице ниже представлены основные терапевтические блоки и их задачи.
    Углубиться в тему – https://narcologicheskaya-clinika-v-rnd19.ru/narkolog-rostov-na-donu/

  44. aviator_qxmn
    Reply
    May 11, 2026,

    aviator mines game download [url=http://aviator84217.help]aviator mines game download[/url]

  45. Jamessix
    Reply
    May 11, 2026,

    Нарколог на дом в Екатеринбурге: срочная медицинская помощь, капельницы и восстановление состояния в наркологической клинике «НЕО+».
    Подробнее – http://narkolog-na-dom-ekaterinburg-3.ru/

  46. mostbet_vhSn
    Reply
    May 11, 2026,

    mostbet почта поддержки [url=https://mostbet64830.help]https://mostbet64830.help[/url]

  47. mostbet_poet
    Reply
    May 11, 2026,

    mostbet plinko multiplikator [url=https://www.mostbet61870.help]mostbet plinko multiplikator[/url]

  48. StevenRor
    Reply
    May 11, 2026,

    Нарколог на дом в Москве: круглосуточный выезд, детоксикация и лечение зависимостей в наркологической клинике «Клиника доктора Калюжной».
    Получить больше информации – https://narkolog-na-dom-moskva-18.ru

  50. RonaldBot
    Reply
    May 11, 2026,

    Нарколог на дом в Нижнем Новгороде с быстрым приездом специалиста, детоксикацией и медицинской поддержкой в наркологической клинике «Частный медик 24»
    Разобраться лучше – [url=https://narkolog-na-dom-nizhnij-novgorod.ru/]нарколог на дом вывод[/url]

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *