New Minimum wage likely to push states into bankruptcy — NGF
Posted inNews Nigeria Politics

New Minimum wage likely to push states into bankruptcy — NGF

127,526Posted inNews, Nigeria, Politics6 minutes

As the nation awaits the new minimum wage promised to be sent to the National Assembly by President Bola Tinubu, the burden of implementing the minimum wage may make many states bankrupt.

The Federal Executive Council, at its meeting last Tuesday, stepped down a memorandum on the report of the tripartite committee on the new minimum wage, to allow for more consultations among the federal and state governments on one part, the private sector and the labour unions on the other part.

Last Thursday, Tinubu met with the governors at the National Economic Council meeting chaired by Vice President Kashim Shettima. The meeting, which was expected to deliberate on the national minimum wage, was, however, silent on whether or not it considered the issue.

Also last Thursday, the Southern Governors’ Forum released the communiqué of its meeting held in Abeokuta, Ogun State, with the governors asking that each state should negotiate minimum wage with its workforce.

The labour unions have, however, reacted to the stance of the Ni¬geria Governors’ Forum over their overbearing influence on the minimum wage negotia¬tions.

In a document, titled, “Analysis of State FAAC inflows and state expenditure profile,” of the Nigeria Governors’ Forum Secretariat, the NGF report warned that implementing the new minimum wage could push states into bankruptcy due to increased recurrent expenditure.

READ ALSO:

FG votes N24tn for salaries as new wage begins April

According to the report, the burden of recurrent expenditure already left Abia, Ekiti, Gombe, Imo, Katsina, Kogi, Oyo, Plateau, Sokoto, Yobe, and Zamfara in deficit in 2022.

The report predicted that if the recurrent expenditure increased by 50 per cent, 13 states would fall into deficit, with only 10 remaining financially stable.

The tripartite committee’s recommendation of a N62,000 minimum wage would necessitate over a 100 per cent increase from the current N30,000, potentially leaving only a few states like Anambra, Bayelsa, Borno, Ebonyi, Gombe, Imo, Jigawa, Kaduna, Lagos, and Rivers with positive net revenues, based on the 2022 fiscal data.

A net revenue is the deduction of recurrent expenditure from the total revenue of the state. When it is positive, it means a surplus, but when negative, there is a deficit.

Also, the total revenue of states is calculated from the monthly revenue from the Federal Account Allocation Committee, internally generated revenue, aids and grants and constituency development funds.

According to the documents, sighted, Abia, with an employment size of about 58,631 workers, pays N5,837,899,980.40 as wage monthly. Anambra has a 20,541 employment size and pays N1,824,851,308.96 monthly as wages, apart from N894,480,399.62 as pension obligation and N579,694,680.33 for debt servicing.

Bayelsa boasts of 48,213 workforce, paying N5,802,435,178.58 monthly, with N1,194,528,784.40 as pension obligation and N3,535,787,992.48 as debt servicing, totalling N10,532,751,955.46 as total recurrent expenditure monthly.

Benue has about 13,366 workers in its workforce and pays N2,040,184,471.85 as monthly wage, N76,838,634.62 for pension, and N64,685,126,826.08 for debt servicing, totalling N66,802,149,932.56 monthly.

Delta has about 50,871 workers, offering N8,973,081,853.50 as wages, N1,499,886,303.39 as pension, and N72,417,433,139.00 as debt servicing, accumulating to N82,890,401,295.89 in a month.

Jigawa has about 44,831 workers in its employ and pays N2,795,662,113.02 as wages, and N345,987,843.12 as a pension, totalling N3,141,649,956.14 monthly on recurrent expenditure.

Katsina, Kwara and Niger have 19,062, 36,048 and 22,225 workers, with accumulated N139,294,944,565.27, N4,457,268,675.54 and N2,653,614,213.35 monthly recurrent expenditure respectively.

According to the document, Abia has a total recurrent expenditure of N111,983,979,958.62, against a total revenue of N147,637,730,867.73.

For Adamawa, the recurrent expenditure stands at N70,369,399,885.57, against a total revenue of N109,722,949,684.65, while Akwa Ibom boasts of a high revenue of N444,288,683,000, with recurrent expenditure of N235,144,539,000.

Of the states, Lagos has the highest total revenue, amassing N1,243,778,878,170 in 2022, with a recurrent expenditure of N621,043,036,000, followed by Delta, with N702,020,717,460.08 and a recurrent expenditure of N377,905,100,451.83.

Rivers amassed N525,588,159,714.88 in 2022, with recurrent expenditure of N186,974,715,774.87; Kaduna had a total revenue of N222,349,875,000 and expenditure of N95,987,999,472.10; Ogun, N297,249,009,626.83, recurrent expenditure of N178,519,010,628.42 and Oyo, with total revenue of N247,156,776,739.70 and recurrent expenditure of N152,077,804,384.65.

Kebbi State had the lowest total revenue in 2022, raking in N92,132,444,588.16 and spent N57,601,464,374.96 on recurrent expenditure, followed by Taraba, with a total revenue of N101,177,283,069.87 and recurrent expenditure of N75,055,201,412.62.

Aside from FAAC allocation, some states recorded poor IGR in the 2022 data compiled by the NGF Secretariat.

Zamfara State generated N6,513,960,477.20; followed by Kebbi, with N8,630,767,122.96; Taraba, N9,744,331,840.01 and Yobe State, with N9,940,554,642.00.

The IGR of Katsina (N12,821,119,042.64), Adamawa (N13,175,774,969.53), Niger (N14,427,373,136.00), Benue (N15,021,223,729.38), Plateau (N15,927,001,739.90) and Imo (N16,711,346,111.18) also showed a poor revenue standing.

Newsmen reported on October 19, 2023, that 15 states have yet to implement the N30,000 minimum wage for their workers since it was signed into law in 2019.

According to BudgiT, though the 15 states were yet to implement the minimum wage of N30,000, the 36 states of the federation grew their cumulative personnel cost by 13.44 per cent to N1.75tn in 2022 from N1.54tn in 2021.

The civil society organization, in a release, ‘The States of States Report 2023,’ highlighted that the 36 states of the federation grew their revenue by 28.95 per cent from N5.12tn in 2021 to N6.6tn in 2022.

“Put together, the IGR of the 36 states appreciated by 12.98 per cent from N1.61tn in 2021 to N1.82tn in 2022, denoting a strengthened domestic revenue mobilisation capability.

“Nonetheless, the IGR to GDP ratio remained very low at 1.01 per cent. The increase in IGR did not reflect across the board as 17 states experienced a decline in their IGR from the previous year, while 19 states recorded positive growth,” BudgIT said.

The Assistant General Secretary of the NLC, Chris Onyeka, in an interview with the News Agency of Nigeria on minimum wage and its implementation, claimed that many state governors were flouting the Minimum Wage Act and listed the states of Abia, Enugu, Bayelsa, Delta, Nasarawa, Gombe, Adamawa, Niger, Sokoto, Imo, Anambra, Taraba, Benue, and Zamfara as defaulting.

Reacting, the Enugu State chairman of TUC, Ben Asogwa, said the state commenced payment of N30,000 minimum wage and its consequential adjustment in February 2020 for state government workers, while local government workers and primary school teachers were paid 25 per cent consequential adjustment.

He, however, said Governor Peter Mbah, on assumption of office, approved the full implementation of the N30,000 minimum wage for both the LG workers and primary school teachers in the state.

Zamfara State Governor, Dauda Lawal, announced during a meeting with the leadership of the labour unions that the state would begin payment of N30,000 minimum wage effective June 2024.

Tags:

127,526 Comments

  1. 1xbet vhod_saki
    Reply
    September 26, 2026,

    А он не грузится. Начинаешь нервничать. 1xbet вход — это тот же ресурс. Как будто ничего и не было. 1xbet linki — И с ноутбука. Вся информация доступна здесь: 1xbet linki [url=https://1xbet-vkhod-kmn.com]1xbet linki[/url] И про мобильную версию для входа. Иногда достаточно просто найти рабочий линк.

  2. 1xbet vhod_zqea
    Reply
    September 26, 2026,

    А он не грузится. Ни через браузер, ни через приложение. 1xbet вход — Только по рабочему адресу. И вот ты снова в личном кабинете. 1xbet вход — работает и с телефона. Вся информация доступна здесь: 1xbet официальный сайт мобильная версия [url=https://1xbet-vkhod.com]1xbet официальный сайт мобильная версия[/url] И про официальный сайт для доступа. Не теряйте доступ к аккаунту.

  3. cashback maria casino
    Reply
    September 26, 2026,

    El uso sensato no es sacar beneficio, sino probar la plataforma sin coste: comprobar cmo responde el sitio, qu oferta ofrece, cmo atiende la asistencia y cun engorroso es el proceso de validacin de identidad.

  4. 1xbet vhod_lhki
    Reply
    September 26, 2026,

    Бывает, с утра открываешь сайт букмекера. Особенно если ставка уже намечена. 1хбет официальный сайт — это тот же ресурс. Как будто ничего и не было. 1xbet официальный сайт мобильная версия — И с ноутбука. Вся информация доступна здесь: 1xbet вход [url=https://1xbet-vkhod-kmn.com]1xbet вход[/url] Там и про 1xbet вход для доступа. Иногда достаточно просто найти рабочий линк.

  5. posido-wramB
    Reply
    September 26, 2026,

    Il piattaforma PosidoCasinoOnline.it rappresenta una piattaforma online dedicata al settore dei casino digitali, offrendo una visione dettagliata sulle scelte di entertainment accessibili in Italia e all’estero https://posido-21.vercel.app .

    Posido, noto anche come Posido Casino, e una piattaforma che si distinge come un punto di riferimento per gli amanti di divertimento online, in particolare per chi cerca alternative sicure e trasparenti nel settore dei casino.

    Grazie alla sua organizzazione organizzata, il sito permette agli giocatori di scoprire una ampia selezione di opzioni, tra cui slot machine, casino classici e altre opzioni di entertainment, tutte disponibili tramite una piattaforma user-friendly e facile da utilizzare.

    Una delle funzionalita piu ricercate dagli utenti e la possibilita di leggere Posido Recensioni, che offrono un quadro dettagliato sulle opinioni di altri giocatori, permettendo a valutare la eccellenza e la sicurezza del servizio. Il sito si differenzia anche per la sua attenzione alla trasparenza, fornendo informazioni dettagliate su licenze, modalita di pagamento e sicurezza, aspetti essenziali per chi vuole giocare in modo consapevole.

    Posido Kasino, cosi come viene di frequente indicato, si rivolge sia a giocatori esperti che a neofiti, garantendo un contesto accogliente e curato.

    Tra le proposte piu popolari offerte su Posido Online, si distinguono i Posido Slot, titoli di alta qualita con grafiche stimolanti e meccaniche di entertainment avanzate. La piattaforma si impegna a offrire una selezione costantemente attuale di giochi provenienti dai migliori sviluppatori del mondo, assicurando ai giocatori un’esperienza di entertainment ricca e variegata.

    Inoltre, il sito si impegna di evidenziare le opinioni di Posido Casino, fornendo feedback reali che contribuiscono a creare fiducia tra gli giocatori.

    Alla fine, Posido21.it rappresenta una piattaforma utile per chi cerca dati verificati sul mondo dei casino, unendo praticita pratica con una attenzione particolare alla protezione e alla soddisfazione del utente. Che si parli di leggere Posido Casino Review o di esplorare le molteplici scelte di gioco, il sito si consolida come un riferimento affidabile per tutti coloro che desiderano esplorare le proprie informazioni e vivere un’esperienza di entertainment sicura e divertente.

  6. dewapoker
    Reply
    September 26, 2026,

    It’s not my first time to visit this website, i am visiting this web site
    dailly and obtain pleasant information from here everyday.

  7. Kapelnica ot pohmelya_tgKn
    Reply
    September 26, 2026,

    А в понедельник ни встать, ни работать. Голова чугунная, руки трясутся. Похмельная капельница — И человеку становится легче. И голова начинает соображать. Капельница от алкоголя на дому — Без лишних вопросов. Советую глянуть источник: капельница после похмелья [url=https://vrach.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru]https://vrach.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru[/url] Там и про капельницы на дому по краю. Не мучайтесь, если можно помочь.

  8. luckycapone-Attive
    Reply
    September 26, 2026,

    When Canadian enthusiasts searching in pursuit of a reliable virtual gaming experience, the luckycapone casino dominates as a leader as a secure site built to deliver both entertainment and convenience https://luckycapone-casino-ca.pages.dev .

    This luckycapone casino review shines a light on a website that has built a strong position for itself by offering a smooth combination of classic and contemporary gaming options. Whether you’re exploring the LuckyCapone login interface or browsing the LuckyCapone’s verified website, the interface is structured to be user-friendly, making sure particularly first-timers can discover the route with ease.

    The website targets exclusively to those seeking a trustworthy casino experience, hence many gamblers turn toward the luckycapone ca version for preventing frauds and appreciate honest entertainment. From online slots and table games, the variety guarantees there’s a choice that suits all types of gamblers, making it a top spot for those who appreciate a combination of fun and safety.

    A key of the exceptional benefits of the LuckyCapone Casino is its dedication to providing a seamless and secure login system, that critical to players who value security and convenience. The LuckyCapone Gaming access interface is straightforward, requiring few actions for accessing your profile, which saves time and minimizes annoyance. Additionally, the website delivers a wide selection of titles, including trending titles that are frequently refreshed in order to maintain the journey dynamic and exciting. Another key advantage is the casino’s commitment on conscious entertainment, with features offered for assisting enthusiasts set limits and remain on track of their playtime. To those who enjoy the adrenaline of playing, but also want confidence, these tools turn the LuckyCapone Casino a top-tier option versus its competitors. In summary, the blend of user-friendliness, protection, and diverse entertainment guarantees that each experience is equally fun and low-pressure.

    This website is most well-suited for Canadian enthusiasts who are searching to find a trustworthy and user-friendly virtual casino journey without the hassle of unreliable websites. If you’re hunting for the luckycapone official site or just want for guaranteeing you’re playing at a verified platform, this gaming platform delivers exactly you need. Whether you’re a veteran gambler or brand-new out the game, the straightforward structure and helpful features make it simple for obtaining the best from your experience. For those who appreciate both amusement and legitimacy, the LuckyCapone Casino provides a persuasive choice to less transparent alternatives. In the end, it’s a site that proves you don’t have to on quality or trustworthiness for experiencing a great gaming experience.

  10. Kapelnica ot pohmelya_yrKn
    Reply
    September 26, 2026,

    Отмечали на выходных. А дела не ждут. Капельницы от похмелья — это когда врач приезжает сам. Потом давление выравнивают. Капельница от похмелья на дому Краснодар — работает и после застолья. Советую глянуть источник: капельницы от похмелья [url=https://vrach.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru]капельницы от похмелья[/url] И про срочный выезд по краю. Обращайтесь к специалистам.

  11. The Epoch Times
    Reply
    September 26, 2026,

    Hey There. I discovered your blog the usage of msn. That is
    an extremely neatly written article. I will make sure to bookmark it and return to learn extra of your
    useful info. Thank you for the post. I will definitely return.

  12. Kapelnica ot pohmelya_mlml
    Reply
    September 26, 2026,

    Только лежать и страдать. Голова раскалывается, руки трясутся. Капельница от алкоголя на дому — это когда врач приезжает сам. И голова начинает соображать. Капельница от похмелья на дому — Без лишних вопросов. Вся информация доступна здесь: поставить капельницу от запоя [url=https://narkolog.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru]https://narkolog.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru[/url] И про вывод из запоя в Краснодаре для Краснодара. Не мучайтесь, если можно помочь.

  14. Kapelnica ot pohmelya_seMn
    Reply
    September 26, 2026,

    У знакомого была ситуация. Ни есть, ни спать. Похмельные капельницы — И человеку становится легче. Потом выравнивают давление. Вывод из запоя на дому Краснодар — работает и после застолья. Можете ознакомиться по ссылке: прокапаться от похмелья на дому [url=https://detoks.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-fpe.ru]https://detoks.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-fpe.ru[/url] Там и про капельницы на дому для региона. Не тяните, если состояние тяжёлое.

  15. Kapelnica ot pohmelya_vkKn
    Reply
    September 26, 2026,

    Отмечали на выходных. Голова чугунная, руки трясутся. Капельницы от похмелья — Осматривает, ставит систему. Сначала уходит интоксикация. Капельница на дому Краснодар — работает и после застолья. Советую глянуть источник: капельница от похмелья [url=https://vrach.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru]капельница от похмелья[/url] И про вывод из запоя в Краснодаре по краю. Обращайтесь к специалистам.

  16. Kapelnica ot pohmelya_zyml
    Reply
    September 26, 2026,

    Что ни встать, ни работать. А дела не ждут. Капельница от алкоголя на дому — это когда врач приезжает сам. Потом возвращаются силы. Капельница на дому Краснодар — Без лишних вопросов. Вся информация доступна здесь: капельница при алкогольной интоксикации на дому [url=https://narkolog.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru]https://narkolog.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru[/url] Там и про капельницы на дому в городе. Иногда один звонок решает всё.

  17. Kapelnica ot pohmelya_nqKn
    Reply
    September 26, 2026,

    Знакомая история. А дела не ждут. Капельницы от похмелья — это когда врач приезжает сам. Сначала уходит интоксикация. Капельница от похмелья на дому Краснодар — работает и после застолья. Советую глянуть источник: помогает ли капельница от похмелья [url=https://vrach.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru]https://vrach.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru[/url] Там и про капельницы на дому для региона. Не мучайтесь, если можно помочь.

  18. Kapelnica ot pohmelya_lsMn
    Reply
    September 26, 2026,

    Потом вообще не мог встать с кровати. А на работу надо. Капельница от похмелья — И человеку становится легче. И голова начинает соображать. Капельница от алкоголя на дому — И после затяжных запоев. Можете ознакомиться по ссылке: прокапаться от похмелья на дому [url=https://detoks.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-fpe.ru]https://detoks.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-fpe.ru[/url] И про вывод из запоя в Краснодаре по краю. Иногда один звонок решает всё.

  20. Kapelnica ot pohmelya_qaml
    Reply
    September 26, 2026,

    Только лежать и страдать. Ни есть, ни спать. Похмельная капельница — Осматривает, ставит систему. Сначала уходит интоксикация. Вывод из запоя на дому Краснодар — работает и после праздников. Вся информация доступна здесь: прокапаться на дому краснодар [url=https://narkolog.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru]https://narkolog.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru[/url] Там и про капельницы на дому для региона. Не мучайтесь, если можно помочь.

  21. Kapelnica ot pohmelya_dwMn
    Reply
    September 26, 2026,

    Потом вообще не мог встать с кровати. Трясло, давление скакало. Похмельные капельницы — И человеку становится легче. Потом выравнивают давление. Вывод из запоя на дому Краснодар — И после затяжных запоев. Можете ознакомиться по ссылке: капельница от похмелья на дому стоимость [url=https://detoks.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-fpe.ru]капельница от похмелья на дому стоимость[/url] И про срочный выезд в городе. Обращайтесь к специалистам.

  22. Kapelnica ot pohmelya_hmml
    Reply
    September 26, 2026,

    Что ни встать, ни работать. А дела не ждут. Похмельная капельница — это когда врач приезжает сам. Потом возвращаются силы. Капельница на дому Краснодар — И после длительных запоев. Вся информация доступна здесь: помогает ли капельница от похмелья [url=https://narkolog.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru]https://narkolog.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-kgu.ru[/url] И про срочный выезд в городе. Обращайтесь к специалистам.

  23. 1xbet vhod_aySt
    Reply
    September 26, 2026,

    И никто не знал, что делать. Кто-то советовал VPN. 1xbet linki — решение оказалось простым. И вот уже в личном кабинете. 1xbet linki — И с компа. Советую глянуть источник: 1хбет официальный сайт [url=https://1xbet-vkhod-rpq.com]1хбет официальный сайт[/url] И про мобильную версию для игроков. Иногда достаточно просто найти актуальный линк.

  24. Kapelnica ot pohmelya_kaMn
    Reply
    September 26, 2026,

    Отмечали три дня подряд. А на работу надо. Капельница от похмелья — И человеку становится легче. И голова начинает соображать. Капельница на дому Краснодар — работает и после застолья. Можете ознакомиться по ссылке: капельница от похмелья на дому стоимость [url=https://detoks.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-fpe.ru]капельница от похмелья на дому стоимость[/url] И про срочный выезд по краю. Обращайтесь к специалистам.

  25. kazino_dtPn
    Reply
    September 26, 2026,

    Və o, nə edəcəyini bilmir. Mən ona dedim ki, bu, çox adi problemdir. Online kazino — Və bu seçim çox şeyi dəyişir. Azerbaycanda kazino saytlari — Amma hamısı eyni keyfiyyətdə deyil. Bütün məlumatlar burada: onlayn kazino [url=https://1xbet-kazino-wze.com]onlayn kazino[/url] Orada həm oyun növləri üçün Azerbaycan. Və hər şey qaydasında olacaq.

  26. Kapelnica ot pohmelya_enMn
    Reply
    September 26, 2026,

    Помню, сосед после недельного запоя. Давление скакало. Ломка капельница — Осматривает, ставит систему. Потом давление выравнивают. Капельница на дому Краснодар — Без осуждения и лишних вопросов. Вся информация доступна здесь: прокапаться от похмелья [url=https://lomka.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-fpe.ru]https://lomka.kapelnicza-ot-pokhmelya-krasnodar-fpe.ru[/url] И про вывод из запоя на дому Краснодар по краю. Иногда промедление стоит здоровья.

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *