New Minimum wage likely to push states into bankruptcy — NGF

New Minimum wage likely to push states into bankruptcy — NGF

As the nation awaits the new minimum wage promised to be sent to the National Assembly by President Bola Tinubu, the burden of implementing the minimum wage may make many states bankrupt.

The Federal Executive Council, at its meeting last Tuesday, stepped down a memorandum on the report of the tripartite committee on the new minimum wage, to allow for more consultations among the federal and state governments on one part, the private sector and the labour unions on the other part.

Last Thursday, Tinubu met with the governors at the National Economic Council meeting chaired by Vice President Kashim Shettima. The meeting, which was expected to deliberate on the national minimum wage, was, however, silent on whether or not it considered the issue.

Also last Thursday, the Southern Governors’ Forum released the communiqué of its meeting held in Abeokuta, Ogun State, with the governors asking that each state should negotiate minimum wage with its workforce.

The labour unions have, however, reacted to the stance of the Ni¬geria Governors’ Forum over their overbearing influence on the minimum wage negotia¬tions.

In a document, titled, “Analysis of State FAAC inflows and state expenditure profile,” of the Nigeria Governors’ Forum Secretariat, the NGF report warned that implementing the new minimum wage could push states into bankruptcy due to increased recurrent expenditure.

READ ALSO:

FG votes N24tn for salaries as new wage begins April

According to the report, the burden of recurrent expenditure already left Abia, Ekiti, Gombe, Imo, Katsina, Kogi, Oyo, Plateau, Sokoto, Yobe, and Zamfara in deficit in 2022.

The report predicted that if the recurrent expenditure increased by 50 per cent, 13 states would fall into deficit, with only 10 remaining financially stable.

The tripartite committee’s recommendation of a N62,000 minimum wage would necessitate over a 100 per cent increase from the current N30,000, potentially leaving only a few states like Anambra, Bayelsa, Borno, Ebonyi, Gombe, Imo, Jigawa, Kaduna, Lagos, and Rivers with positive net revenues, based on the 2022 fiscal data.

A net revenue is the deduction of recurrent expenditure from the total revenue of the state. When it is positive, it means a surplus, but when negative, there is a deficit.

Also, the total revenue of states is calculated from the monthly revenue from the Federal Account Allocation Committee, internally generated revenue, aids and grants and constituency development funds.

According to the documents, sighted, Abia, with an employment size of about 58,631 workers, pays N5,837,899,980.40 as wage monthly. Anambra has a 20,541 employment size and pays N1,824,851,308.96 monthly as wages, apart from N894,480,399.62 as pension obligation and N579,694,680.33 for debt servicing.

Bayelsa boasts of 48,213 workforce, paying N5,802,435,178.58 monthly, with N1,194,528,784.40 as pension obligation and N3,535,787,992.48 as debt servicing, totalling N10,532,751,955.46 as total recurrent expenditure monthly.

Benue has about 13,366 workers in its workforce and pays N2,040,184,471.85 as monthly wage, N76,838,634.62 for pension, and N64,685,126,826.08 for debt servicing, totalling N66,802,149,932.56 monthly.

Delta has about 50,871 workers, offering N8,973,081,853.50 as wages, N1,499,886,303.39 as pension, and N72,417,433,139.00 as debt servicing, accumulating to N82,890,401,295.89 in a month.

Jigawa has about 44,831 workers in its employ and pays N2,795,662,113.02 as wages, and N345,987,843.12 as a pension, totalling N3,141,649,956.14 monthly on recurrent expenditure.

Katsina, Kwara and Niger have 19,062, 36,048 and 22,225 workers, with accumulated N139,294,944,565.27, N4,457,268,675.54 and N2,653,614,213.35 monthly recurrent expenditure respectively.

According to the document, Abia has a total recurrent expenditure of N111,983,979,958.62, against a total revenue of N147,637,730,867.73.

For Adamawa, the recurrent expenditure stands at N70,369,399,885.57, against a total revenue of N109,722,949,684.65, while Akwa Ibom boasts of a high revenue of N444,288,683,000, with recurrent expenditure of N235,144,539,000.

Of the states, Lagos has the highest total revenue, amassing N1,243,778,878,170 in 2022, with a recurrent expenditure of N621,043,036,000, followed by Delta, with N702,020,717,460.08 and a recurrent expenditure of N377,905,100,451.83.

Rivers amassed N525,588,159,714.88 in 2022, with recurrent expenditure of N186,974,715,774.87; Kaduna had a total revenue of N222,349,875,000 and expenditure of N95,987,999,472.10; Ogun, N297,249,009,626.83, recurrent expenditure of N178,519,010,628.42 and Oyo, with total revenue of N247,156,776,739.70 and recurrent expenditure of N152,077,804,384.65.

Kebbi State had the lowest total revenue in 2022, raking in N92,132,444,588.16 and spent N57,601,464,374.96 on recurrent expenditure, followed by Taraba, with a total revenue of N101,177,283,069.87 and recurrent expenditure of N75,055,201,412.62.

Aside from FAAC allocation, some states recorded poor IGR in the 2022 data compiled by the NGF Secretariat.

Zamfara State generated N6,513,960,477.20; followed by Kebbi, with N8,630,767,122.96; Taraba, N9,744,331,840.01 and Yobe State, with N9,940,554,642.00.

The IGR of Katsina (N12,821,119,042.64), Adamawa (N13,175,774,969.53), Niger (N14,427,373,136.00), Benue (N15,021,223,729.38), Plateau (N15,927,001,739.90) and Imo (N16,711,346,111.18) also showed a poor revenue standing.

Newsmen reported on October 19, 2023, that 15 states have yet to implement the N30,000 minimum wage for their workers since it was signed into law in 2019.

According to BudgiT, though the 15 states were yet to implement the minimum wage of N30,000, the 36 states of the federation grew their cumulative personnel cost by 13.44 per cent to N1.75tn in 2022 from N1.54tn in 2021.

The civil society organization, in a release, ‘The States of States Report 2023,’ highlighted that the 36 states of the federation grew their revenue by 28.95 per cent from N5.12tn in 2021 to N6.6tn in 2022.

“Put together, the IGR of the 36 states appreciated by 12.98 per cent from N1.61tn in 2021 to N1.82tn in 2022, denoting a strengthened domestic revenue mobilisation capability.

“Nonetheless, the IGR to GDP ratio remained very low at 1.01 per cent. The increase in IGR did not reflect across the board as 17 states experienced a decline in their IGR from the previous year, while 19 states recorded positive growth,” BudgIT said.

The Assistant General Secretary of the NLC, Chris Onyeka, in an interview with the News Agency of Nigeria on minimum wage and its implementation, claimed that many state governors were flouting the Minimum Wage Act and listed the states of Abia, Enugu, Bayelsa, Delta, Nasarawa, Gombe, Adamawa, Niger, Sokoto, Imo, Anambra, Taraba, Benue, and Zamfara as defaulting.

Reacting, the Enugu State chairman of TUC, Ben Asogwa, said the state commenced payment of N30,000 minimum wage and its consequential adjustment in February 2020 for state government workers, while local government workers and primary school teachers were paid 25 per cent consequential adjustment.

He, however, said Governor Peter Mbah, on assumption of office, approved the full implementation of the N30,000 minimum wage for both the LG workers and primary school teachers in the state.

Zamfara State Governor, Dauda Lawal, announced during a meeting with the leadership of the labour unions that the state would begin payment of N30,000 minimum wage effective June 2024.

49,353 Comments

  1. RichardDuank

    Наркотическая зависимость отличается непредсказуемостью симптомов. На картину влияет состав вещества, сочетания, частота употребления, истощение, нарушения сна и психики. Иногда состояние выглядит относительно «ровным», а затем резко ухудшается: скачет давление, появляется выраженная тревога, панические реакции, агрессия или сильная подавленность. Поэтому здесь особенно важно не ориентироваться на «советы из интернета», а получить медицинскую оценку и безопасный маршрут.
    Углубиться в тему – http://narkologicheskaya-klinika-orekhovo-zuevo2-12.ru

  2. мелбет минимальный вывод [url=http://melbet64019.help/]мелбет минимальный вывод[/url]

  3. melbet элсом киргизия [url=https://www.melbet64019.help]https://www.melbet64019.help[/url]

  4. В клинике проводится лечение различных видов зависимости с применением современных методов и препаратов. Ниже перечислены основные направления, отражающие широту оказываемой медицинской помощи.
    Изучить вопрос глубже – [url=https://narkologicheskaya-klinika-novosibirsk0.ru/]наркологическая клиника нарколог новосибирск[/url]

  5. Darinimish

    Лечение проводится непосредственно в домашних условиях, что позволяет избежать стресса, связанного с пребыванием в стационаре. Применение современных медикаментов и индивидуальный подход к выбору терапии обеспечивают безопасность и эффективность процедуры.
    Углубиться в тему – [url=https://narcolog-na-dom-v-irkutske66.ru/]нарколог на дом вывод[/url]

  6. Для оценки состояния пациента применяются современные методы диагностики, включая лабораторные исследования и психологическое тестирование. Индивидуальный план лечения разрабатывается с учётом истории болезни, сопутствующих заболеваний и социальной ситуации. Постоянный мониторинг позволяет своевременно корректировать программу лечения для максимальной эффективности.
    Узнать больше – [url=https://narkologicheskaya-klinika-novosibirsk0.ru/]наркологическая клиника наркологический центр[/url]

  7. 1win дастрасӣ Тоҷикистон [url=1win06741.help]1win06741.help[/url]

  8. best crash games on 1win [url=http://1win60751.help/]best crash games on 1win[/url]

  9. Важно и то, что симптомы могут быть волнообразными. Сегодня стало легче — через несколько часов снова накрывает тревогой, потливостью, тахикардией или паникой. Медицинский подход учитывает эту динамику: назначается поддержка, формируется план контроля и объясняются признаки, при которых нужно срочно усиливать наблюдение. Это снижает вероятность осложнений и помогает избежать типичного сценария, когда человек, испугавшись ухудшения ночью, снова начинает пить «чтобы отпустило».
    Получить дополнительные сведения – http://

  10. игра плинко мелбет [url=http://melbet64019.help]игра плинко мелбет[/url]

  11. 1win app compatibility [url=http://1win60751.help]1win app compatibility[/url]

  12. 1win шиноснома верификатсия [url=1win06741.help]1win шиноснома верификатсия[/url]

  13. 1win автоматҳо [url=https://1win06741.help]https://1win06741.help[/url]

  14. FloydArell

    Зависимость редко начинается как очевидная беда. Чаще это выглядит как «снять напряжение», «уснуть», «успокоиться», «пережить стресс». Постепенно организм привыкает, дозы растут, трезвость становится тяжёлой, а попытки остановиться приводят к отмене: бессоннице, тревоге, внутренней дрожи, потливости, тошноте, скачкам давления и раздражительности. В какой-то момент алкоголь или вещества перестают быть выбором и превращаются в способ избежать ухудшения. Наркологическая клиника в Ногинске нужна, чтобы в этой точке не оставаться один на один с хаотичными решениями и самолечением, а получить помощь по медицинской логике: оценка состояния, безопасная стабилизация, затем лечение зависимости и профилактика рецидива.
    Получить дополнительную информацию – http://narkologicheskaya-klinika-noginsk12.ru

  15. sweet bonanza зміна мови [url=https://sweet-bonanza91683.help/]https://sweet-bonanza91683.help/[/url]

  16. Выезд врача — это не «процедура без вопросов», а клиническое решение. На месте оценивают давление, пульс, дыхание, степень обезвоживания, уровень сознания, выраженность тревоги, наличие боли, судорожных проявлений, неврологические симптомы. После этого подбирают схему поддержки, объясняют ограничения и ожидаемую динамику: что должно улучшаться в первые часы, какие симптомы допустимы, а какие требуют немедленного обращения. Важная часть — рекомендации на ближайшие сутки: режим питья и питания, сон, контроль давления, что категорически нельзя смешивать и почему. Такой подход снижает риск осложнений и помогает не «сорваться» в самостоятельные эксперименты.
    Получить дополнительную информацию – [url=https://narkologicheskaya-klinika-moskva12.ru/]клиника наркологии и психиатрии москва[/url]

  17. 1win promo code for deposits [url=http://1win60751.help/]http://1win60751.help/[/url]

  18. 1win версияи мобилӣ [url=https://www.1win06741.help]https://www.1win06741.help[/url]

  19. Hey there! I just wanted to ask if you ever have any trouble with
    hackers? My last blog (wordpress) was hacked and I ended up losing
    a few months of hard work due to no data backup. Do you have any methods to protect against hackers?

  20. Briangroks

    Услуга “Нарколог на дом” в Мариуполе, Донецкая область, предусматривает оперативное оказание медицинской помощи при запое. После получения вызова специалист незамедлительно выезжает к пациенту, проводит детальный осмотр, измеряет жизненно важные показатели и собирает анамнез. На основе полученных данных разрабатывается индивидуальный план терапии, включающий медикаментозную детоксикацию, инфузионную терапию и психологическую поддержку. Такой комплексный подход позволяет эффективно вывести токсины из организма и предотвратить развитие осложнений.
    Углубиться в тему – https://narcolog-na-dom-mariupol00.ru/narkolog-na-dom-czena-mariupol/

  21. 1win provably fair [url=http://1win60751.help/]http://1win60751.help/[/url]

  22. мелбет android [url=https://melbet64019.help/]https://melbet64019.help/[/url]

  23. how to close 1win account [url=http://1win60751.help]http://1win60751.help[/url]

  24. Современная наркология в клинике ориентирована на всестороннее восстановление физического и психологического здоровья пациентов. Медицинское сопровождение включает этапы детоксикации, медикаментозной терапии, психотерапевтической поддержки и последующей реабилитации. Такой подход способствует не только устранению физической зависимости, но и проработке психологических причин, что снижает риск рецидивов.
    Ознакомиться с деталями – https://narkologicheskaya-klinika-novosibirsk0.ru/chastnaya-narkologicheskaya-klinika-novosibirsk/

  25. чӣ гуна маблағ пур кардан 1win [url=http://1win06741.help/]чӣ гуна маблағ пур кардан 1win[/url]

  26. 1win регистрация бо промокод [url=https://www.1win06741.help]1win регистрация бо промокод[/url]

  27. Duaneameva

    Нашли рабочий серийный номер для Windows 11 Pro — проверено лично, без вирусов!
    Подробнее – [url=https://krasnodar.med24.online/landing/narkolog_na_dom/]Как обойти активацию Windows 11[/url]

  28. Darinimish

    Вызов специалиста на дом рекомендуется, если запой затягивается и самостоятельное прекращение пьянства становится невозможным. Своевременное обращение помогает предотвратить ухудшение состояния, развитие хронических осложнений и негативное воздействие на психику.
    Выяснить больше – [url=https://narcolog-na-dom-v-irkutske66.ru/]вызов врача нарколога на дом иркутск[/url]

  29. 1win bonus code for registration [url=https://1win60751.help]https://1win60751.help[/url]

  30. На данном этапе врач уточняет продолжительность запоя, характер употребляемого алкоголя и наличие сопутствующих заболеваний. Тщательный анализ позволяет оперативно определить оптимальную схему детоксикации и минимизировать риск осложнений.
    Получить дополнительные сведения – http://reabcentr-narko.ru

  31. 1win селфи тасдиқ [url=http://1win06741.help/]http://1win06741.help/[/url]

  32. Kennethglype

    Компоненты капельницы
    Подробнее тут – [url=https://kapelnica-ot-zapoya-krasnoyarsk6.ru/]капельница от запоя недорого красноярск[/url]

  33. VincentNeind

    Есть несколько маркеров, по которым обычно становится ясно: речь уже не о привычке, а о заболевании, которое требует профессиональной помощи. Перед списком — короткий ориентир: не обязательно наличие всех пунктов сразу, достаточно устойчивого повторения части из них.
    Получить дополнительную информацию – http://lechenie-alkogolizma-noginsk12.ru

  34. мелбет гирифтани пул ба ҳамён [url=www.melbet85291.help]мелбет гирифтани пул ба ҳамён[/url]

  35. Лечение начинается с оценки состояния. Врач уточняет длительность употребления, характер запоев, время последнего приёма алкоголя, ведущие симптомы отмены, хронические заболевания и препараты, которые человек уже принимал. Это важно по двум причинам: во-первых, помогает выбрать безопасную тактику стабилизации, во-вторых, позволяет понять, какие факторы запускают срывы именно у этого пациента — бессонница, тревога, конфликтность, перегруз, социальная среда.
    Разобраться лучше – https://lechenie-alkogolizma-noginsk12.ru/lechenie-alkogolizma-cena-v-noginske

  36. GeorgeNoins

    Для сохранения приватности мы ведём коммуникацию через одного доверенного представителя, используем нейтральные формулировки в документах, а инструкции выдаём в неброском виде. При невозможности создать тишину дома (ремонт, маленькие дети, гости) предложим краткий «тихий» стационар с отдельным входом и камерным режимом, после чего сопровождение вернётся в домашний формат.
    Подробнее можно узнать тут – https://vyvod-iz-zapoya-v-ekaterinburge16.ru/vyvod-iz-zapoya-ekaterinburg-nedorogo/

  37. Передовые методики
    Получить дополнительную информацию – [url=https://vyvod-iz-zapoya-sochi777.ru/]вывод из запоя с выездом[/url]

  38. Сразу после вызова нарколог прибывает на дом для проведения тщательного осмотра. Врач измеряет жизненно важные показатели, такие как пульс, артериальное давление и температура, а также собирает краткий анамнез для определения степени алкогольной интоксикации. Эти данные служат основой для разработки индивидуальной стратегии лечения.
    Изучить вопрос глубже – [url=https://kapelnica-ot-zapoya-lugansk-lnr00.ru/]капельница от запоя недорого в луганске[/url]

  39. Kevintof

    Перечисленные состояния требуют профессионального вмешательства и не предполагают самостоятельного медикаментозного воздействия без врачебного контроля.
    Выяснить больше – [url=https://narkolog-na-dom-khabarovsk0.ru/]нарколог на дом анонимно в хабаровске[/url]

  40. Алкогольная зависимость часто держится на страхе отмены. Человек заранее боится вечера: что не уснёт, начнётся паника, поднимется давление, появится дрожь и ощущение «внутреннего разгона». Из-за этого запой поддерживается не удовольствием, а попыткой избежать ухудшения. В клинике лечение начинается с оценки риска осложнений и тяжести отмены. Это позволяет определить, нужен ли стационар, или можно начинать лечение без госпитализации с медицинским контролем и ясным планом на ночь.
    Исследовать вопрос подробнее – http://

  41. melbet ставки на теннис [url=www.melbet64019.help]melbet ставки на теннис[/url]

  42. LorenWip

    Алкогольный запой – это не просто следствие длительного употребления спиртного, а серьёзное состояние, которое требует квалифицированного лечения. В состоянии запоя организм не может самостоятельно очиститься от токсинов, что приводит к нарушению работы внутренних органов, обезвоживанию, резким скачкам давления и серьёзным психоэмоциональным расстройствам.
    Детальнее – [url=https://vyvod-iz-zapoya-novokuznetsk6.ru/]вывод из запоя на дому цена[/url]

  43. мелбет Alif deposit [url=http://melbet85291.help]http://melbet85291.help[/url]

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *